Strana 3 zo 16

KONCEPCIA ORGANIZAČNÉHO KAPITÁLU

Definícia kapitálu. Nezávislá organizácia vykonávajúca výrobnú alebo inú obchodnú činnosť musí disponovať určitým kapitálom.

Kapitál predstavuje súbor hmotného majetku a finančných prostriedkov, finančných investícií a nákladov na získanie práv a výsad potrebných na podnikateľskú činnosť. Pojem „kapitál“ je neoddeliteľne spojený s pojmom nehnuteľnosť. Pod nehnuteľnosť rozumie sa súbor majetkových práv a povinností patriacich občanovi alebo právnickej osobe; iba súbor vlastníckych práv; vec alebo zbierka vecí.

V účtovníctve sa kapitál konvenčne delí na aktívny kapitál, t.j. prevádzkový (fungujúci) vo forme majetku a záväzkov a pasívny kapitál, ktorý odráža zdroje tvorby a platby prevádzkového kapitálu. Napriek rozdielnym postupom účtovania pre aktívny a pasívny kapitál predstavujú jednotu a sú odlišnými charakteristikami celkového kapitálu, ktorý zabezpečuje ekonomickú činnosť organizácie.

V procese hospodárskej činnosti dochádza k neustálemu obratu kapitálu: kapitál postupne mení peňažnú formu na hmotnú formu, ktorá sa zase mení, pričom nadobúda rôzne formy (vo forme výrobkov, tovarov atď.) v súlade s podmienok výroby a obchodnej činnosti organizácie a nakoniec sa opäť premení na hotovosť pripravenú začať nový cyklus.

Zložky kapitálu. Aktívny kapitál pozostáva z majetku a záväzkov organizácie, t.j. zahŕňa to, čo daná organizácia vlastní ako samostatný ekonomický subjekt. Kapitálová štruktúra organizácie sa formuje v súlade s charakteristikami jej finančných a ekonomických činností. V prílohe 1 sú uvedené príklady podmienok hospodárskej a finančnej činnosti podnikateľského subjektu Signál OJSC, ktoré určujú postup tvorby kapitálu organizácie a jej účtovníctva.

Aktívny kapitál– je hodnota majetku a záväzkov organizácie, t.j. zahŕňa to, čo daná organizácia vlastní ako samostatný ekonomický subjekt. Aktívny kapitál organizácie sa delí na fixný kapitál a prevádzkový kapitál.

Hlavné hlavné mesto- je to časť produktívneho kapitálu, ktorá sa plne a opakovane zúčastňuje na výrobe tovaru, po častiach prenáša svoju hodnotu na nový výrobok počas niekoľkých období. Fixné aktíva zase zahŕňajú fixné aktíva, nehmotné aktíva, kapitálové investície a dlhodobé finančné investície.

Pracovný kapitál- ide o časť produktívneho kapitálu, ktorej hodnota je úplne prevedená na vyrobený tovar a po jeho predaji vrátená v hotovosti, vyjadrená ako prebytok obežného majetku nad krátkodobými záväzkami, umožňujúci podniku financovať jeho stálu prevádzku. Pracovný kapitál má niekoľko zložiek: hmotný pracovný kapitál, hotovosť, krátkodobé finančné investície, prostriedky v osadách.

Pasívny kapitál– ide o zdroje majetku (aktívneho kapitálu) samostatnej organizácie a zahŕňa vlastný kapitál a cudzí kapitál (záväzky organizácie). Vlastným imaním organizácie sa v účtovníctve rozumie celková výška vkladov zakladateľov, akcionárov, účastníkov, spoločníkov, štátu atď. a zisky akumulované organizáciou. Výška kapitálu sa vypočíta ako rozdiel medzi aktívami a pasívami organizácie (vypožičaný kapitál). Vlastný kapitál organizácie pozostáva zo schváleného kapitálu, dodatočného kapitálu, rezervného kapitálu, nerozdeleného zisku a účelového financovania.

V súčasnosti sa na charakterizáciu tej časti vlastného imania, ktorej veľkosť je uvedená v zakladajúcich dokumentoch, používajú pojmy „schválený kapitál“, „základný kapitál“, „povolený fond“, „podielový fond“.

Ustanovujúce dokumenty– ide o dokumenty týkajúce sa zakladania podnikov (právnických osôb), ktoré sú klasifikované podľa typu právnickej osoby: buď zakladajúca zmluva; alebo charta; alebo spoločenská zmluva a stanovy.

Zakladajúce dokumenty slúžia ako základ pre vypracovanie interných dokumentov podniku, ktoré určujú organizačné základy jeho finančnej činnosti (predovšetkým postup tvorby kapitálu). Príklad objednávky pre podnik o hlavných smeroch účtovnej politiky je uvedený v prílohe 2.

Overený kapitál– súhrn v peňažnom vyjadrení vkladov (akcií, akcií v menovitej hodnote) zakladateľov (účastníkov) do majetku organizácie pri jej vzniku na zabezpečenie činnosti vo výške určenej zakladajúcimi dokumentmi.

Rezervný kapitál- ide o kapitál vytvorený bezpodmienečne akciovými spoločnosťami a spoločnými organizáciami, tvorený zo zisku a určený na pokrytie nepredvídaných výdavkov a strát.

Základné imanie– súhrn príspevkov účastníkov verejnej obchodnej spoločnosti alebo komanditnej spoločnosti poskytnutých spoločnosti na vykonávanie jej hospodárskych činností.

Štátne a obecné jednotkové podniky sa namiesto základného imania alebo základného imania vytvárajú predpísaným spôsobom overený kapitál, ktorým sa rozumie súhrn fixného a prevádzkového kapitálu, ktorý štát alebo orgány obce prideľujú štátnym a obecným podnikom.

Jednotkový trust– súbor podielových vkladov (podielov) členov výrobného družstva na spoločnú podnikateľskú činnosť, ako aj nadobudnutých a vytvorených v procese činnosti. zdieľam je vklad v hotovosti alebo v inej forme, ktorý platí fyzická alebo právnická osoba pri vstupe do obchodnej spoločnosti alebo obchodnej spoločnosti alebo inej obchodnej organizácie.

Účtovanie o základnom imaní, základnom imaní a podielových fondoch sa vedie na pasívnom účte 80 „Povolené imanie“. Zostatok na tomto účte musí zodpovedať výške schváleného kapitálu (fondu) zaznamenanej v zakladajúcich dokumentoch organizácie.

Po štátnej registrácii organizácie vytvorenej z prostriedkov zakladateľov sa základné imanie vo výške stanovenej v zakladajúcich dokumentoch premietne v prospech účtu 80 „Povolené imanie“ v súlade s účtom 75 „Zúčtovanie so zakladateľmi“. Samotné prijímanie vkladov zakladateľov sa vykonáva v prospech účtu 75 na ťarchu účtov:

08 „Investície do dlhodobého majetku“ - za hodnotu budov, stavieb, strojov a zariadení a iného majetku súvisiaceho s dlhodobým majetkom vloženým do vkladov;

08 „Investície do dlhodobého majetku“ - za hodnotu nehmotného majetku vloženého na depozitný účet - práva vyplývajúce z autorských a iných zmlúv na vedecké diela, na počítačové programy, databázy, z patentov na vynálezy a pod. a nehmotného majetku na ťarchu účtu 08 resp.

01 „Dlhodobý majetok“ a 04 „Nehmotný majetok“;

výrobné zásoby (účty 10, 11 atď.) - pre náklady na suroviny, zásoby a ostatné hmotné aktíva súvisiace s prevádzkovým kapitálom vkladané na depozitný účet;

hotovosť (účty 50, 51, 52 atď.) – za sumu peňažných prostriedkov v domácej a cudzej mene vložených účastníkmi;

iné účty - za hodnotu iného majetku vloženého na vkladový účet.

Valuta a valuty sa oceňujú oficiálnym výmenným kurzom Centrálnej banky Ruskej federácie, platným v čase úhrady týchto cenín.

Hodnotenie meny a menových hodnôt a iného majetku vloženého ako príspevky do schváleného kapitálu sa môže líšiť od ich hodnotenia v zakladajúcich dokumentoch. Rozdiel vzniknutý v tomto prípade sa odpíše na účet 83 „Dodatočné imanie“.

Príspevky do základného imania v cudzej mene sa odrážajú v účtovníctve takto:

1) na výšku dlhu zahraničného zriaďovateľa:

Úver v prospech účtu 80 „Povolené imanie“;

2) o príjmoch od zahraničného zriaďovateľa fondov:

Debetný účet 52 „Valutové účty“;

V prospech účtu 75 „Zúčtovanie so zriaďovateľmi“;

3) pre sumu kladného kurzového rozdielu:

Na ťarchu účtu 75 „Vysporiadania so zriaďovateľmi“;

Úver na účet 83 „Dodatočné imanie“;

4) pre sumu záporného kurzového rozdielu:

Debetný účet 83 „Dodatočné imanie“;

V prospech účtu 75 „Zúčtovanie so zriaďovateľmi“.

Tento postup pri odpisovaní rozdielov v cenách a kurzovom ocenení vám umožňuje nemeniť podiel zakladateľov na základnom imaní uvedený v zakladajúcich dokumentoch.

Majetok prevedený do užívania a správy organizácie, ktorého vlastníctvo zostáva akcionárom a investorom, sa oceňuje výškou nájomného za prevádzaný majetok, vypočítanou za celú dobu užívania tohto majetku v organizácii, nie však viac. ako obdobie jeho existencie.

Zvýšenie alebo zníženie základného imania organizácie sa môže uskutočniť iba rozhodnutím zakladateľov po vykonaní príslušných zmien v stanovách organizácie a iných zakladajúcich dokumentoch.

Pri zvyšovaní základného imania sa účtuje v prospech účtu 80 „Povolené imanie“ a na ťarchu účtov pre účtovanie zdrojov zvyšovania základného imania:

83 „Dodatočný kapitál“ – výška dodatočného kapitálu alokovaného na zvýšenie schváleného kapitálu;

84 „Nerozdelený zisk (nekrytá strata)“ - suma nerozdeleného zisku použitá na zvýšenie schváleného kapitálu;

75 „Vysporiadania so zakladateľmi“ – za výšku emisie dodatočných akcií;

Iné účty zdrojov zvýšenia základného imania.

Pri znížení základného imania sa účtuje na ťarchu účtu 80 „Povolené imanie“ a v prospech účtov tých účtovných predmetov, na ktoré sa odpisuje zodpovedajúca časť základného imania:

75 „Vysporiadanie so zakladateľmi“ - za výšku vkladov vrátených zakladateľom;

Kapitál je súčasťou finančných zdrojov investovaných do výroby a vytvárania príjmov po dokončení obratu. Kapitál je v neustálom pohybe – obehu. Etapy obehu kapitálu zodpovedajú trom jeho formám: peňažnej, produktívnej a komoditnej. Všeobecný vzorec kapitálu: D – T – D1

Kapitál pôsobí ako premenená forma finančných zdrojov, ktoré sa svojim pôvodom delia na vlastné (interné) a priťahované za rôznych podmienok (externé).

Ekonomický proces tvorby kapitálu podniku charakterizujú tieto hlavné črty.

1. Tvorba kapitálu je hlavnou počiatočnou podmienkou pre vytvorenie nového podniku. Investovanie kapitálu do podnikateľskej činnosti (vytváranie podnikov v reálnom sektore ekonomiky, nových finančných inštitúcií a pod.) si vyžaduje jeho predbežné vytvorenie v požadovanom objeme. Bez vytvorenia kapitálu zálohovaného na nákup aktív vytváraného podniku nie je možné uskutočniť proces otvorenia nového podniku. Pri tvorbe kapitálu na tieto účely sa zisťuje jeho všeobecná potreba pre fungovanie podniku v jeho počiatočnom štádiu a uspokojovanie tejto potreby sa zabezpečuje prostredníctvom rôznych zdrojov.

2. Proces tvorby kapitálu podniku priamo súvisí s procesom jeho počiatočnej akumulácie. Bez ohľadu na to, z akých zdrojov vzniká kapitál v procese vytvárania a rozvoja podniku, bez ohľadu na to, v akej forme je priťahovaný, musí tomu predchádzať jeho predbežná akumulácia. Miera akumulácie počiatočného kapitálu je do značnej miery určená úrovňou ekonomického rozvoja krajiny.

3. Tvorba kapitálu sprevádza všetky etapy životného cyklu podniku spojené s jeho progresívnym ekonomickým rozvojom. Počnúc „zrodením“ podniku a končiac jeho „starnutím“ je proces tvorby kapitálu nepretržitý. Okrem toho sa každá etapa životného cyklu podniku vyznačuje charakteristickými črtami účelov a metód (zdrojov) tvorby kapitálu.

4. Proces tvorby kapitálu je deterministický a regulovaný. Pre determinizmus tohto procesu je charakteristická jeho kvantitatívna istota v čase, objeme, štruktúre a iných parametroch. Reguláciu tohto procesu určuje systém špecifických efektívnych metód finančného riadenia, ktoré umožňujú dosiahnuť a udržať stanovené parametre tvorby kapitálu. Určitosť a prispôsobiteľnosť procesu tvorby kapitálu umožňuje jeho uskutočňovanie na plánovanom základe.

5. Tvorba kapitálu je neoddeliteľne spojená s cieľmi a smermi strategického rozvoja podniku. Ako finančný základ pre realizáciu zvolenej stratégie ekonomického rozvoja podniku je tvorba kapitálu alokovaná spravidla do samostatného cieľového bloku, pre ktorý sú vypracované strategické cieľové štandardy. V niektorých prípadoch schopnosť podniku tvoriť kapitál sám určuje tempo jeho strategického rozvoja.

6. Miera tvorby nového vlastného kapitálu fungujúceho podniku z vlastných zdrojov je daná časovou preferenciou jeho vlastníkov (manažérov). Proces takejto tvorby (akumulácia nového vlastného kapitálu) sa uskutočňuje prostredníctvom mechanizmov dividendovej politiky (politika rozdeľovania novovytvorených ziskov). Úroveň reinvestovania zisku, určená časovou preferenciou jeho spotreby, sa tvorí v každom podniku individuálne s prihliadnutím na špecifiká jeho ekonomickej činnosti a podmienky vonkajšieho ekonomického prostredia.

7. Proces tvorby kapitálu je neoddeliteľne spojený so zabezpečením zvyšovania trhovej hodnoty podniku, čo je jedným z prioritných cieľov finančného riadenia. Toto zvýšenie je zabezpečené nielen zvýšením objemu vlastných finančných zdrojov v hospodárskom obrate podniku, ale aj vytvorením racionálnej štruktúry použitého kapitálu.

8. Efektívna tvorba kapitálu v kontexte jeho jednotlivých druhov je najdôležitejšou podmienkou zabezpečenia finančnej stability podniku. Racionálna štruktúra vytváraného kapitálu umožňuje znížiť mieru finančných rizík v budúcej činnosti podniku a zabrániť hrozbe bankrotu.

9. Možnosť tvorby kapitálu podniku v nasledujúcom období je do značnej miery daná jeho štruktúrou dosiahnutou v predchádzajúcej fáze hospodárskeho cyklu. V prvom rade ide o tvorbu dodatočného kapitálu z vypožičaných zdrojov. Existuje inverzný vzťah medzi podielom požičaného kapitálu, ktorý podnik skutočne využíva, a možnými objemami jeho dodatočného prilákania. Táto vlastnosť by sa mala brať do úvahy pri prognózovaní potenciálu a miery tvorby kapitálu podniku.

10. V procese tvorby kapitálu podniku je potrebné vziať do úvahy náklady na jeho prilákanie z rôznych zdrojov. Zároveň je potrebné porovnať náklady na dodatočne prilákaný kapitál s veľkosťou dodatočného efektu z jeho použitia. Inými slovami, objemy a miery tvorby kapitálu podniku sú do značnej miery determinované možnosťami jeho budúceho efektívneho využitia v prevádzkovom (výrobnom) a investičnom procese.

Kapitál má mnohorozmernú podstatu:

Po prvé, je to výrobný faktor;

Po druhé, ide o finančné zdroje podniku, ktoré vytvárajú príjem;

Po tretie, je zdrojom bohatstva pre vlastníkov (hlavne vlastného kapitálu);

Po štvrté, je to miera pevnej hodnoty;

Po piate, kapitál a jeho dynamika sú najdôležitejším ukazovateľom efektívnosti finančnej a ekonomickej činnosti podniku.

Kapitál je klasifikovaný podľa nasledujúcich kritérií:

1) podľa zdrojov formácie alebo podľa príslušnosti: vlastné a požičané. Vlastný kapitál charakterizuje celkovú hodnotu aktív organizácie, ktoré vlastní. V určitom zmysle možno vlastný kapitál interpretovať ako analógiu dlhodobého dlhu organizácie voči jej vlastníkom.

Equity charakterizuje celkovú hodnotu finančných prostriedkov podniku, ktoré vlastní vlastníckym právom. Jeho zloženie zohľadňuje schválené (podielové), dodatočné, rezervné imanie, nerozdelený zisk a ostatné rezervy.

Autorizovaný (základný kapitál) vzniká v čase vzniku podniku a je mu k dispozícii počas celej životnosti podniku. V závislosti od organizačnej a právnej formy podniku sa jeho základné imanie tvorí emisiou a následným predajom akcií, vkladmi do základného imania akcií, akcií a pod.

Základné imanie podniku určuje minimálnu výšku jeho majetku, ktorý zaručuje záujmy jeho veriteľov. Povolený kapitál je teda hlavným zdrojom vlastného kapitálu.

Kapitál sa nazýva autorizovaný kapitál, pretože jeho veľkosť je stanovená v zakladateľskej listine podniku, ktorá podlieha registrácii predpísaným spôsobom. Jeho minimálna výška je určená minimálnou mzdou stanovenou legislatívou Ruskej federácie (od 1. januára 2014 je minimálna mzda 5 554,00 rubľov mesačne).

Počas životného cyklu podniku sa jeho schválený (základný) kapitál môže deliť, znižovať a zvyšovať, a to aj z hľadiska vnútorných finančných zdrojov podniku.

Extra kapitál zahŕňa:

Suma precenenia dlhodobého majetku, investičnej výstavby a iného hmotného majetku podniku s dobou použiteľnosti dlhšou ako 12 mesiacov, vykonaného predpísaným spôsobom;

Hodnoty, ktoré podnik dostane bezplatne;

Prijatá suma prevyšujúca nominálnu hodnotu vydaných akcií (emisné ážio akciovej spoločnosti);

Ďalšie podobné sumy.

Dodatočný kapitál akumuluje prostriedky prijaté podnikom počas roka prostredníctvom vyššie uvedených kanálov. Hlavným kanálom sú tu výsledky precenenia dlhodobého majetku.

Rezervný kapitál je vytvorená na krytie prípadných strát podniku, ako aj na splatenie dlhopisov vydaných podnikom a spätné odkúpenie vlastných akcií.

Aby sa budúce výdavky rovnomerne zahrnuli do nákladov na výrobu alebo obeh vykazovaného obdobia, podnik môže vytvárať tieto rezervy:

Pochybné dlhy pri vyrovnaní s inými podnikmi a organizáciami;

Na vyplácanie ročnej odmeny za dlhoročnú službu;

Na vyplácanie odmien na základe výsledkov práce za rok;

Na opravy dlhodobého majetku;

Na budúce náklady na opravu vecí určených na prenájom na základe nájomnej zmluvy;

Pre záručné opravy a záručný servis;

Na pokrytie iných nepredvídaných nákladov a iných účelov ustanovených zákonom.

Zisk predstavuje konečný finančný výsledok činnosti podniku a je dôležitou zložkou vlastného imania podniku.

Požičaný kapitál zahŕňa peňažné ocenenie finančných prostriedkov získaných organizáciou na návratnom základe. Všetky formy takéhoto kapitálu predstavujú finančné záväzky organizácie, ktoré podliehajú splateniu v určených časoch;

2) podľa účelu použitia: produktívny, pôžičkový, špekulatívny. Produktívny kapitál charakterizuje tie finančné prostriedky organizácie, ktoré sú investované do jej prevádzkového majetku na vykonávanie podnikateľskej činnosti.

Špekulačný kapitál používané v procese vykonávania špekulatívnych finančných transakcií, t.j. transakcií na základe rozdielu nákupných a predajných cien.

Úverový kapitál charakterizuje finančné prostriedky organizácie, ktoré sa používajú v procese vykonávania investičných aktivít (hovoríme o finančných investíciách do peňažných nástrojov, ako sú vklady v bankách, dlhopisy, zmenky a iné);

3) podľa investičného objektu rozlišovať medzi fixným a pracovným kapitálom.

Hlavné hlavné mesto - Ide o tú časť kapitálu používanú podnikom, ktorá je investovaná do všetkých druhov dlhodobého majetku, a nie len do fixných aktív, ako sa niekedy vykladá v literatúre.

Pracovný kapitál- ide o časť podnikového kapitálu investovaného do obežných aktív podniku.

4) podľa organizačných a právnych foriem činnosti: akciový, akciový (podiel) a individuálny kapitál;

5) podľa zdrojov príťažlivosti: domáci (ruský) a zahraničný kapitál.

Kapitál v peňažnej forme je záväzky podniky a v produktívnej forme - aktíva podnikov.

Aktíva odrážať v hodnotovom vyjadrení všetky hmotné, nehmotné (duševné) a peňažné hodnoty a vlastnícke práva, ktoré má podnik k dispozícii, pokiaľ ide o ich zloženie a umiestnenie na investície.

Záväzky odráža zdroje tvorby finančných prostriedkov, ktoré má podnik k dispozícii, ich účel, vlastníctvo a platobné záväzky.

Aktíva sú teda majetkom podniku a pasíva sú prostriedky, z ktorých sa tento majetok tvorí.

Aktíva sú klasifikované podľa nasledujúcich kritérií:

Podľa formy fungovania rozlišovať medzi hmotným, nehmotným a finančným majetkom.

peniaze - Ide o aktíva, ktoré majú hmotnú podobu (budovy, stavby, stroje, zariadenia, suroviny, materiály).

Nehmotný majetok nemajú hmotnú (hmotnú) podobu, ale podieľajú sa aj na procese výrobnej činnosti (ochranná známka, obchodné meno, akcie, akcie, patenty, know-how a pod.).

Finančné aktíva charakterizovať rôzne peňažné nástroje vlastnené podnikom:

Peňažné aktíva v národnej mene;

pohľadávky;

Krátkodobé a dlhodobé finančné investície.

Podľa povahy účasti na výrobnom cykle rozlišovať obežný (obežný) a neobežný majetok.

Obežný majetok slúžia prevádzkovým činnostiam podniku a sú úplne spotrebované počas jedného výrobného cyklu.

Obchodovateľné:

o Daň z pridanej hodnoty z nakúpeného majetku

o Pohľadávky (platby, ktorých platby sa očakávajú viac ako 12 mesiacov po dátume vykazovania)

o pohľadávky (platby za ktoré sa očakávajú do 12 mesiacov od dátumu vykazovania)

o Krátkodobé finančné investície

o Hotovosť

o Ostatné obežné aktíva

Dlhodobý majetok opakovane sa zúčastňujú na procese hospodárskej činnosti, kým svoju hodnotu úplne neprenesú na vyrábané produkty.

Nemožné vyjednávať:

o Nehmotný majetok

o Dlhodobý majetok

o Prebiehajúca výstavba

o Výnosné investície do hmotných aktív

o Dlhodobé finančné investície

o Odložená daňová pohľadávka

o Iný dlhodobý majetok (napríklad zariadenie na inštaláciu).

V závislosti od zdrojov formácie rozlišovať medzi hrubými a čistými aktívami.

Hrubý majetok predstavujú celý súbor aktív podniku, tvorený na úkor vlastného a cudzieho kapitálu.

Zdroj formácie čisté aktíva je len spravodlivosť.

V závislosti od vlastníctva podniky sa delia na aktíva:

Zapnuté vlastny, trvalo vlastnené podniky na základe vlastníckeho práva;

- prenajaté, podniky, ktoré sú v dočasnom vlastníctve na základe práva nájmu (lízingu).

Podľa stupňa likvidity tie. Podľa rýchlosti transformácie do peňažnej formy sa aktíva delia na:

Zapnuté absolútne tekuté(peňažné aktíva podniku);

- vysoko tekutý(krátkodobé finančné investície, krátkodobé pohľadávky);

- stredná kvapalina(zásoby hotových výrobkov, pohľadávky atď.);

- slabo tekutý(neobežný majetok, dlhodobé finančné investície);

- nelikvidný(zlé pohľadávky, straty atď.).

Majetok a záväzky sa zvyčajne delia na obežný a neobežný. V medzinárodnej praxi sú aktíva v súvahe uvedené v poradí podľa ich likvidity. Pohľadávky sú uvedené v poradí, v akom musia byť uhradené. Požiadavky na zodpovednosť sú rozdelené do dvoch typov:

Záväzky sú finančné prostriedky, ktoré dlhuje spoločnosť, za ktorú sa zostavuje súvaha;

Vlastné imanie.

V súlade s ruskými účtovnými štandardmi sa záväzky delia na:

1. Kapitál a rezervy

o Povolený kapitál

o Vlastné akcie nakúpené od akcionárov

o Dodatočný kapitál

o Rezervný kapitál

o nerozdelený zisk (nekrytá strata)

1. dlhodobé povinnosti

o Pôžičky a úvery

o Odložené daňové záväzky

o Ostatné dlhodobé záväzky

1. Krátkodobé záväzky

o Pôžičky a úvery

o Záväzky

o Dlh voči účastníkom (zakladateľom) na výplate príjmu

o Výnosy budúcich období

o Rezervy na budúce výdavky

o Ostatné krátkodobé záväzky

Súbor zdrojov vlastnených podnikom a používaných na vytváranie zisku.

Z účtovného hľadiska je štruktúra aktívneho kapitálu určená odvetvovými charakteristikami spoločnosti, jej veľkosťou a vzťahmi s ostatnými účastníkmi trhu. Napríklad väčšinu aktívneho kapitálu stavebných spoločností tvoria pozemky (evidované ako majetok) a zásoby materiálu (betónové tvárnice, stavebné zmesi).

Obeh aktívneho kapitálu v podniku

Zoznam majetku klasifikovaného ako aktívny kapitál sa odráža v súvahových účtoch a preukazuje obeh prostriedkov investovaných do podnikania. Ekonomické aktivity spoločnosti transformujú aktívny kapitál v štyroch etapách.

1. Peňažné a bezhotovostné fondy s najväčšou likviditou. Táto forma kapitálu ide na bežný účet alebo pokladňu organizácie a pokrýva náklady na vykonávanie hlavných a iných činností. Napríklad výskumné laboratórium dostane peňažný grant na realizáciu projektu a celú sumu investuje do potrebného vybavenia a spotrebného materiálu.
2. Hmotné aktíva potrebné na hlavnú činnosť podniku. Súbor nástrojov, výrobných materiálov, budov, zásob surovín a polotovarov, ktoré slúžia na výrobu hotových výrobkov. Napríklad šijacia dielňa nakupuje strihacie stoly, zásoby látok a doplnky na výrobu odevov.
3. Produktívna forma aktívneho kapitálu. Súhrn výrobných nákladov potrebných na začatie procesu výroby tovaru (poskytovanie služieb). Kategória zahŕňa investície do údržby a opráv strojov, náklady na súčasnú (nedokončenú) výrobu. Napríklad na spustenie stroja na valcovanie ocele sú potrebné služby majstra, ktorý pripraví zariadenie na ďalší cyklus.
4. Komoditným vyjadrením aktívneho kapitálu sú náklady na hotové výrobky vyrobené na následnú expedíciu alebo ďalší predaj. Z účtovného hľadiska sa táto forma kapitálu týka obežných aktív. Napríklad celkový objem vyrobeného nábytku, ktorý sa pred expedíciou distribútorom skladuje vo výrobných skladoch.

Každá forma aktívneho kapitálu má svoju vlastnú úroveň likvidity – schopnosť premeniť sa na hotovosť. Peňažná forma kapitálu má absolútnu likviditu, materiálne aktíva a hotové výrobky sa vyznačujú priemernou úrovňou. Náklady na nedokončenú výrobu a dlhodobý majetok (budovy, stavby) sa vykazujú ako nelikvidné alebo zle premeniteľné na peniaze.

Tvorba aktívneho kapitálu podniku

Zložky aktívneho kapitálu majú potvrdený právny štatút a podieľajú sa na hlavných činnostiach podniku. Využívanie majetku prináša ekonomické výhody vo forme zisku, pozitívnej obchodnej povesti a výnosov z investícií. Účtovné štandardy (RAS alebo IFRS) vyžadujú rozdelenie aktívneho kapitálu do kategórií.

• Dlhodobý majetok spoločnosti je majetok s dobou použiteľnosti jeden rok. Vozidlá, priemyselné budovy, obrábacie stroje, nedokončené stavebné projekty.
• Nehmotné aktíva sú zákonné práva na používanie jedinečných technológií, majetku a pôdy.
• Pohľadávky a podnikové investície sú budúce zisky z investovania kapitálu do výroby produktov alebo nákupu cenných papierov.
• Hotovosť - hotovostné a bezhotovostné zdroje podniku na bankových účtoch, v pokladni, cestovných šekoch, zmenkách.

Priemyselný kapitál sa okrem toho, že sa delí na fixný a obehový kapitál, v závislosti od obehu rôznych častí, delí aj na aktívny a pasívny kapitál. Za aktívnu časť priemyselného kapitálu treba považovať tú jeho časť, ktorá sa priamo podieľa na tvorbe novej hodnoty, t.j. má priamy materiálový kontakt s výrobným procesom a závisí od stupňa intenzity tejto výroby. Aktívna časť kapitálu by mala zahŕňať zariadenia, suroviny, palivo a energiu. Tieto faktory sa totiž podieľajú na výrobnom procese v priamom vzájomnom materiálnom kontakte. Z tejto interakcie sa rodí nový produkt. Obrat týchto faktorov je priamo úmerný intenzite výrobného procesu. Čím je výrobný proces intenzívnejší, čím viac surovín, paliva, energie podnik spotrebuje, tým vyššia je obrátka pracovného kapitálu, t.j. čím vyššia je intenzita pracovného procesu, tým väčšia je rýchlosť obehu pracovného kapitálu. Čím vyššia je intenzita výroby, tým rýchlejšie sa zariadenie opotrebováva, čím viac surovín je potrebných na bežnú prevádzku výrobného cyklu, tým viac energie a paliva sa spotrebuje, pretože tieto faktory sa počas výrobného procesu navzájom materiálovo ovplyvňujú. A čím aktívnejšia je produkcia, tým aktívnejšia je táto interakcia. Vzhľadom na uvedené okolnosti by sa časť kapitálu, ktorá tvorí určité nám známe výrobné faktory, mala nazývať aktívnou časťou produktívneho kapitálu. Kúpim Wienerberger porotherm.

Budovy a stavby vo forme výrobných dielní alebo skladov, administratívnych budov, plotov a pod. podieľať sa na výrobnom procese trochu iným spôsobom. Nemajú priamy materiálny kontakt s budúcimi produktmi, ich interakcia s inými faktormi je veľmi, veľmi nepriama, preto rýchlosť obehu časti kapitálovej hodnoty, ktorá je nákladom na vyššie uvedené výrobné faktory, nezávisí od intenzite výrobného procesu alebo od nej závisí len mierne. Ak je napríklad budova výrobnej dielne projektovaná na dvadsaťročnú životnosť, potom zdvojnásobenie intenzity výrobného procesu v tejto dielni nezníži životnosť budovy na desať rokov. Budovy a stavby neprichádzajú v pracovnom procese do priameho kontaktu s inými výrobnými faktormi; obeh ich hodnoty závisí od intenzity výrobného procesu tak málo, že by sa táto časť kapitálu mala nazývať pasívnou súčasťou produktívneho kapitálu.

Samozrejme, existuje množstvo príkladov, kedy intenzita výrobného procesu stále ovplyvňuje životnosť budov a stavieb a obrat ich nákladov, ale všetky tieto príklady sú ojedinelé a sporadické. Takéto prípady sú možné napríklad v chemickom priemysle. Ak podniky v tomto odvetví používajú na výstavbu dielní a laboratórií materiály, ktoré nie sú veľmi odolné voči chemickým vplyvom, potom životnosť takýchto štruktúr bude veľmi závisieť od intenzity výrobného procesu. To isté platí pre odvetvia, kde je veľmi vysoká úroveň vibrácií počas výrobného procesu a táto úroveň je deštruktívna. Takéto príklady však neodrážajú všeobecný trend a všeobecný stav vecí.

Ak teda zhrnieme zvláštne výsledky tejto kapitoly, treba poznamenať a zopakovať, že kapitál sa delí na fixný a obežný kapitál podľa povahy obratu rôznych častí kapitálovej hodnoty. Rozdelenie kapitálu na aktívny a pasívny vychádza z rozdielu v úlohách rôznych častí kapitálu pri výrobe nových produktov. Zvážte nasledujúcu tabuľku:

Tabuľka 3. Typológia kapitálu

Klasifikácia účtovných objektov.

Aktívny kapitál

Aktívny kapitál pozostáva z rôznych foriem, ktoré nadobúda v procese svojho obehu. Vzorec obehu kapitálu je nasledujúci

D => M => P => T => D`

Začiatok obratu kapitálu je spojený s odlivom finančných prostriedkov (D). Dokončenie obratu je spojené s návratnosťou vložených prostriedkov (D`) a odpis hodnoty interných foriem kapitálu nachádzajúcich sa medzi počiatočným a konečným kapitálom D, na výdavky. Náklady použité na tvorbu príjmov sa odpisujú ako náklady. Obeh kapitálu nie je nič iné ako investovanie prostriedkov na začiatku obratu a vrátenie prostriedkov po dokončení obratu kapitálu.

Likvidita- ide o schopnosť nepeňažných foriem kapitálu premeniť sa na peniaze.

Ako je zrejmé zo vzorca, formy kapitálu, ktoré sú na začiatku obratu, sú menej likvidné ako tie, ktoré sú na konci obratu kapitálu. Aby sa materiálna forma vrátila do peňažnej formy, musí prejsť do výrobnej a komoditnej formy. Produktívnemu stačí prejsť do komoditného. A tovarová forma je na samom konci obehu kapitálu a môže sa premeniť na peniaze bez medziformy. Čím ľahšie a rýchlejšie sa nepeňažný majetok vráti do peňažnej formy, tým je likvidnejší.

M(hmotná forma) sú náklady na výrobné zdroje: dlhodobý majetok, nehmotný majetok, materiál, ktoré tvoria peňažné náklady spojené s ich obstaraním. Na dokončenie obratu a odpísanie týchto nákladov do nákladov je potrebné náklady na výrobné zdroje odpísať ako výrobné náklady (prechod z materiálu na výrobné), potom zohľadniť v nákladoch na hotové výrobky (prechod z výrobnej na komoditnú formu) .

Odpis nákladov na zdroje súvisiace s vecnou formou upravujú účtovné normy. Výrobné zdroje, predstavujúce hmotnú formu kapitálu, možno podľa charakteru ich účasti na obrate rozdeliť do dvoch skupín: neobežný a obežný majetok.

TO neobežný majetok zahŕňajú dlhodobý majetok a nehmotný majetok.

TO obežný majetok v materiálnej forme zahŕňajú suroviny, materiály a iné podobné zdroje.

P (produktívna forma)- sú to výrobné náklady, ktoré pozostávajú z nákladov na peňažnú a materiálnu formu kapitálu, v časti, ktorá slúži na zabezpečenie hospodárskej činnosti organizácie. Výrobné náklady sú klasifikované ako obežný majetok. Výška výrobných nákladov sa odpisuje do nákladov na hotové výrobky (prechod výrobnej formy na tovarovú formu) a po predaji výrobkov do nákladov (prechod kapitálu z komodity na hotovosť).

T (komoditná forma) završuje reťaz metamorfóz kapitálu. Tovarová forma akumuluje tú časť hodnoty všetkých predchádzajúcich foriem kapitálu (peňažného, ​​materiálneho, produktívneho), ktorá bola použitá pri výrobe produktov. V účtovníctve tovarová forma predstavuje náklady na hotové výrobky a vzťahuje sa aj na obežné aktíva. Obrat kapitálu vo forme komodít je ukončený po odpísaní nákladov na predaný tovar do nákladov.

D (peňažná forma)- Ide o peňažné a bezhotovostné prostriedky, najlikvidnejšiu časť obežného majetku. Peňažné toky do obehu plynú vo forme výnosov z predaja vyrobených výrobkov.

Klasifikácia aktívneho kapitálu podľa foriem, ktoré nadobúda v procese obehu, je znázornená na obr. 1

Ryža. 1: Štruktúra aktívneho kapitálu

Formy kapitálu v bežnom zmysle predstavujú rôzne druhy majetku, ktoré sa využívajú v ekonomických aktivitách organizácie za účelom získania ekonomických výhod.

Všetok majetok organizácie možno klasifikovať podľa zloženia a umiestnenia (aktívny kapitál) a podľa zdrojov formovania (pasívny kapitál). Táto klasifikácia majetku organizácie je základom konštrukcie súvahy V závislosti od povahy účasti na obrate kapitálu je majetok organizácie rozdelený do dvoch skupín: neobežný majetok (fixný kapitál) a obežný majetok (pracovný kapitál).

Dlhodobý majetok zahŕňa majetok organizácie, ktorý vytvára príjem pre podnik dlhšie ako jeden rok. Náklady na dlhodobý majetok sa postupne (po častiach) prenášajú na hotové výrobky počas doby ich používania.

Obrat prostriedkov investovaných do neobežného majetku je znázornený na obr. 2.

Ryža. 2: Obrat prostriedkov investovaných do VNA

Analyzujme obeh prostriedkov investovaných do neobežného majetku na konkrétnom príklade.

Náklady na nadobudnutie dlhodobého majetku dosiahli 100 tisíc rubľov. Aby sa vrátilo vynaložených 100 000 rubľov, náklady na VNA sa musia zahrnúť do výrobných nákladov a potom sa musia zohľadniť v nákladoch na hotový výrobok, po predaji ktorého sa získajú peniaze s výnosmi, vrátane úhradu nákladov spojených s obstaraním VNA.

Podľa účtovných pravidiel pre jeden rok vykazovania možno v bežných výrobných nákladoch zohľadniť iba časť nákladov na VNA. Množstvo závisí od životnosti. Proces prenosu nákladov na VNA do bežných nákladov sa nazýva odpisy a VNA je odpisovateľný majetok.

Vráťme sa k nášmu príkladu. Ak sa má VNA používať 5 rokov, potom 100 tisíc rubľov. bude v tomto období odpisovať po častiach, v závislosti od spôsobu odpisovania. Ak sa použije lineárna metóda, výška odpisov za rok bude 20 000 rubľov. (100:5). Na jeden cyklus obehu kapitálu je možné odpísať ako výdavky iba 20 000 rubľov. V dôsledku toho z príjmov 150 tisíc rubľov. len 20 tisíc rubľov. pôjde na úhradu hotovostných nákladov (100 000 rubľov) vynaložených na ich získanie.

Zvyšných 80 tisíc rubľov. predstavujú prostriedky odvedené z obehu, ktorých úhrada sa uskutoční v priebehu nasledujúcich 4 rokov.

Obrat prostriedkov vo výške 100 tisíc rubľov investovaných do neobežných aktív za jeden cyklus obehu kapitálu je znázornený na obr.

Ryža. 3: Obrat prostriedkov investovaných do neobežného majetku

Obežný majetok prináša podniku príjem na kapitálový obrat. Obežný majetok zahŕňa majetok, ktorý sa používa (vynakladá) v procese bežnej hospodárskej činnosti. Ide o výrobné rezervy a hotovosť.

Zásoby zahŕňajú:

Obežný majetok v hmotnej forme sa úplne spotrebuje pri jednom obrate kapitálu.

Obrat prostriedkov investovaných do obežných aktív (surovín) je znázornený na obr. 5.

Ryža. 5: Obrat prostriedkov investovaných do surovín a zásob

Analyzujme obrat prostriedkov investovaných do nákupu surovín na konkrétnom príklade.

Ak vo vykazovanom období, z materiálov uvedených v sklade vo výške 100 rubľov. do výroby boli dodané materiály v hodnote 75 rubľov, potom po predaji výrobkov, ktorých náklady zohľadnili náklady na tieto materiály, budú prijaté finančné prostriedky s výškou výnosov, ktoré plne uhradia náklady na materiály použité pri výrobe .

Obrat prostriedkov vo výške 100 tisíc rubľov investovaných do surovín a materiálov na jeden kapitálový obrat je uvedený na obr.

Ryža. 6: Obrat prostriedkov investovaných do surovín a zásob

• 237 videní